Verschil tussen obligatie en lening

Bond versus lening
 

Obligaties en leningen lijken op elkaar omdat ze een vergelijkbare functie vervullen door geld te lenen waarvoor rente wordt aangerekend. Hoewel de rente op leningen vast of variabel kan zijn, zijn de rente op obligaties meestal vast. Obligaties en leningen werken op dezelfde manier; Er zijn echter een aantal belangrijke verschillen tussen de twee. Het artikel biedt een duidelijke uitleg over obligaties en leningen en laat zien hoe obligaties en leningen vergelijkbaar en verschillend van elkaar zijn.

Binding

Obligaties zijn schuldinstrumenten en wanneer een belegger een obligatie aankoopt, lenen ze effectief geld aan de overheid of aan een bedrijf (afhankelijk van het type aangekochte obligatie). De entiteit die obligaties uitgeeft, zal geld lenen voor een vaste periode door een vaste rentevoet aan de obligatiehouder te betalen. Aangezien de rente die wordt ontvangen door de obligatiehouder vast van aard is, worden obligaties meestal aangeduid als vastrentende effecten.

Obligaties worden gebruikt door een aantal partijen, waaronder bedrijven, staten, gemeenten, enz. En worden gebruikt om bedrijfsactiviteiten, investeringen, projecten en andere activiteiten te financieren. De rentevoet die op een obligatie wordt betaald, wordt een coupon rente en het geleende bedrag wordt de obligatie hoofdsom. De duur van de obligatie zal worden voltooid zodra deze zijn vervaldatum heeft bereikt, waarna de couponrente en de hoofdsom van de obligatie volledig aan de obligatiehouder zullen worden betaald. Obligaties betalen couponrente jaarlijks en halfjaarlijks.

Lening

Een lening is wanneer een partij (de geldschieter genaamd, meestal een bank of financiële instelling) akkoord gaat om een ​​andere partij (de kredietnemer genoemd) een som geld te geven die na een bepaalde periode moet worden terugbetaald. De geldschieter zal de kredietnemer een rente in rekening brengen over het geld dat is uitgeleend en zal verwachten dat de rentebetalingen periodiek (meestal maandelijks) worden gedaan. Aan het einde van de looptijd van de lening dient de volledige aflossing van de hoofdsom en rente te worden gedaan. De voorwaarden van de lening moeten worden vastgelegd in een leningsovereenkomst waarin de voorwaarden voor terugbetaling, rentetarieven en termijnen voor betaling zijn vastgelegd..

Leningen worden om een ​​aantal redenen afgesloten, zoals het kopen van voertuigen, het betalen van collegegeld, hypotheken om huizen te kopen, persoonlijke leningen, etc. Lenders zoals banken en financiële instellingen testen meestal de geloofwaardigheid van de lener voordat hij geld leent. Er zijn een aantal criteria waaraan de lener zou moeten voldoen; waaronder kredietgeschiedenis, salaris / inkomen, bezittingen, enz.

Wat is het verschil tussen Bond en lening?

Obligaties en leningen lijken veel op elkaar in die zin dat ze beide leningen aanbieden aan leners waarvoor rente wordt aangerekend. Obligaties en leningen werken op vrijwel dezelfde manier wanneer de lener geld van de kredietgever leent, hetzij door een lening te sluiten of een obligatie te kopen, en de leningnemer periodieke rente betaalt over de periode van de obligatie- / uitleentermijn. Zodra de obligatie of lening de vervaldatum bereikt, zal de lener de totale hoofdsom terugbetalen, naast eventuele andere verschuldigde rentebetalingen. Ondanks deze overeenkomsten zijn er enkele verschillen tussen de twee. Het belangrijkste verschil is dat met leningen de bank en andere financiële instellingen de kredietverstrekkers zijn en individuen of bedrijven de kredietnemers zijn. Echter, met obligaties is het grote publiek de geldschieters en bedrijven en overheden zijn kredietnemers. Leningen kunnen worden verkregen door iedereen die in staat is om de lening terug te betalen; obligaties kunnen echter alleen worden uitgegeven door grotere bedrijven of overheidsinstanties. Een ander belangrijk verschil tussen beide is dat obligaties verhandeld kunnen worden en dat de geldschieter zijn geld zo nodig kan ophalen voor de vervaldag. Leningen hebben geen markt waarin ze worden verhandeld. Met de recente vorderingen in securitisatie kunnen kredietverstrekkers zoals banken de lening nu echter aan derden verkopen, zoals andere financiële instellingen..

Samenvatting:

Bond versus lening

• Obligaties en leningen lijken sterk op elkaar in die zin dat ze beide leningen aanbieden aan leners waarvoor rente wordt aangerekend.

• Obligaties zijn schuldinstrumenten en wanneer een belegger een obligatie aankoopt, lenen ze effectief geld aan de overheid of aan een bedrijf.

• Een lening is wanneer een partij (ook wel de geldschieter genoemd, meestal een bank of financiële instelling) akkoord gaat om een ​​andere partij (de kredietnemer genoemd) een som geld te geven die na een bepaalde periode moet worden terugbetaald..

• Bij leningen zijn de bank en andere financiële instellingen de kredietverstrekkers en zijn personen of bedrijven de kredietnemers, terwijl het grote publiek de geldschieters en bedrijven zijn en overheden leners zijn in het geval van obligaties.

• De obligaties kunnen worden verhandeld en de kredietverstrekker kan zo nodig zijn geld opvorderen vóór de vervaldatum. Leningen hebben geen markt waarin ze worden verhandeld.

• Met de recente verbeteringen in securitisatie kunnen kredietverstrekkers, zoals banken, de lening nu aan derden verkopen, zoals andere financiële instellingen.