Faillissement versus Foreclosure

Wanneer ze worstelen om de rekeningen te betalen, hebben individuen de keuze om het te verklaren faillissement of ga door een uitsluiting. De keuze hangt af van verschillende factoren, waaronder inkomen, kosten van levensonderhoud, andere schulden die onderhoud behoeven (zoals studieleningen en creditcardschulden) en vooruitzichten voor toekomstige inkomstengroei. Een marktafscherming treft alleen het huis terwijl een faillissement alle schulden treft. Er zijn verschillende soorten faillissementsdossiers: een faillissement van hoofdstuk 7 dekt alle ongedekte schulden, wat betekent dat personen er zonder schulden uit kunnen komen, behalve een hypotheek, autoleningen, studieleningen en onbetaalde kinderbijslag. Aan de andere kant, een faillissement hoofdstuk 13 elimineert schulden niet, maar herstructureert het zodanig dat maandelijkse betalingen gedurende 3-5 jaar worden verlaagd, waardoor het individu de schuld kan betalen.

Vergelijkingstabel

Faillissement versus verhindering vergelijkingstabel

Faillissement	uitsluiting
Geïnitieerd door	Het individu	De lener
Wie heeft controle over onroerend goed	Het individu	De lener
Toekomstige leningen	Moet rapporteren over toekomstige leningaanvragen	Moet rapporteren over toekomstige leningaanvragen
Impact op krediet	Varieert. Kan zeer lage kredieten verbeteren door schulden te schrappen. Blijft 10 jaar op verslag staan.	Laat 200-400 punten vallen. Blijft 7 jaar op rapport.
Beperkingen op toekomstige huisaankopen	Geen beperkingen	Komt in aanmerking voor aankoop binnen 5 jaar met beperkingen, of 7 jaar zonder beperkingen

Inhoud: faillissement vs afscherming

• 1 Afscherming versus faillissement - voors en tegens
• 2 Gevolgen voor kredietgeschiedenis - Dat is erger?
• 3 Hoe te beslissen
  • 3.1 Geschiktheid
• 4 Andere opties
• 5 soorten
  • 5.1 Soorten faillissementen
  • 5.2 Soorten marktafscherming
• 6 Proces
  • 6.1 Faillissementsproces
  • 6.2 Foreclosure-proces
• 7 Referenties

Afscherming versus faillissement - voors en tegens

Door een faillissement uit te spreken, kan een persoon zijn huis behouden. Zodra een faillissement wordt ingesteld, wordt een automatische reserveringsopdracht ingevuld, waardoor de executieverklaring wordt opgeschort totdat het faillissement voor de rechtbank is opgelost. Een waarschijnlijke uitkomst van faillissement is het houden van bepaalde onroerend goed, inclusief het huis, zolang het individu de voorwaarden van de overeenkomst volgt.

Faillissement stopt niet altijd de afscherming; in sommige faillissementen "geeft de schuldenaar het huis" af aan de kredietgever en neemt de geldschieter vervolgens het eigendom van het onroerend goed en verkoopt het om de schuld terug te verdienen. Het belangrijke onderscheid hier is echter dat wanneer een woning wordt ingeleverd (en vervolgens afgeschermd) als onderdeel van een faillissementsprocedure, alle hypotheekschuld geacht wordt te zijn afgewikkeld. In tegenstelling, in het geval van een gewone afscherming, als de woning op een veiling wordt verkocht voor minder dan het verschuldigde bedrag, blijft de persoon aansprakelijk voor het verschil (tenzij ze in een van de drie "niet-recourse" staten wonen - AZ, TX of CA). Dit komt omdat hypotheken "leningen met volledige verhaalmiddelen" zijn, waardoor kredietverstrekkers het volledige bedrag dat zij verschuldigd zijn, kunnen recupereren.^[1]

Gevolgen voor kredietgeschiedenis - Dat is erger?

Een faillissement blijft gedurende tien jaar op het kredietverslag van het individu. Een afscherming blijft 7 jaar op het kredietrapport. Terwijl faillissementen gedurende een kortere periode op het kredietrapport blijven, geloven kredietadviseurs dat het een slechter effect op de kredietscore van een persoon heeft dan een faillissement dat het huis niet omvat.^[2]

Hoe te beslissen

Als u uw woning wilt behouden, is Chapter 13-faillissement misschien de beste optie, omdat u hiermee binnen een periode van 3-5 jaar ten minste een deel van de hypotheek kunt aflossen. Mensen moeten echter een middelentoets behalen om hiervoor in aanmerking te komen. Hoofdstuk 7 faillissement kan verhindering niet altijd voorkomen, maar het kan het bedrag dat u terugbetaalt beperken en heeft een minder negatieve impact op de kredietwaardigheid van een persoon, en dus is bijna altijd de voorkeur.

verkiesbaarheid

Niet iedereen kan faillissement aanvragen. Individuen komen in aanmerking voor faillissement Hoofdstuk 7 als ze minder verdienen dan het mediane inkomen in hun staat en de afgelopen acht jaar geen faillissement hebben aangevraagd. Als iemands inkomen hoger is dan het mediaan inkomen in de staat, kunnen zij ook aangeven of, wanneer de kosten van voedsel, huur en hypotheek worden afgetrokken, zij minder dan $ 100 per maand verdienen. Om een ​​faillissement aan te vragen op grond van hoofdstuk 13, moet een persoon aantonen dat hij genoeg inkomsten heeft, na aftrek van de kosten van de vereiste uitgaven, om te voldoen aan de terugbetalingsverplichtingen. Zie voor meer informatie Geschiktheidsvereisten voor hoofdstuk 7 en hoofdstuk 13 Faillissement.

Andere opties

Afscherming en faillissement zijn niet de enige opties. Kredietverstrekkers zijn vaak bereid om met kredietnemers in het kader van programma's zoals HAMP samen te werken om de hypotheek te herstructureren, hetzij door het tarief te verlagen, hetzij, meer in het algemeen, door de looptijd van de lening te verlengen. Dit verlaagt de maandelijkse betalingen en helpt kredietnemers om weer op het goede spoor te komen. Een andere optie is een korte verkoop in plaats van een afscherming.

In gevallen waarin de lener gelijkheid in het huis heeft, d.w.z. dat de verschuldigde hypotheekschuld lager is dan de waarde van het huis, kunnen zij de daad aan de geldgever overdragen om afscherming te voorkomen.

Types

Soorten faillissementen

Er zijn twee soorten faillissementen: hoofdstuk 7 en hoofdstuk 13. Hoofdstuk 7 is rechtstreeks faillissement of liquidatie, waarbij onroerend goed wordt verkocht aan crediteuren. In hoofdstuk 13 faillissement wordt een betalingsplan ontwikkeld zodat een persoon schulden van drie tot vijf jaar kan blijven aflossen. Er zijn 4 faillissementsaanvragen in de Federal Bankruptcy Code (titel 11 van de United States Code):

• Hoofdstuk 7 - Liquidatie
• Hoofdstuk 11 - Reorganisatie (of revalidatie faillissement)
• Hoofdstuk 12 - Aanpassing van schulden van een familie Boer met regelmatig jaarinkomen
• Hoofdstuk 13 - Aanpassing van schulden van een persoon met een regelmatig inkomen

Het belangrijkste verschil tussen Hoofdstuk 7 en Hoofdstuk 11 faillissement is dat in een Hoofdstuk 7 faillissementsaanvraag, het vermogen van de schuldenaar wordt verkocht om de geldschieters (schuldeisers) te betalen, terwijl in Hoofdstuk 11 de schuldenaar met schuldeisers onderhandelt om de voorwaarden van de lening te wijzigen zonder activa moeten liquideren (verkopen).

Soorten marktafscherming

Afhankelijk van de staat, kunnen gedwongen verkopen al dan niet rechterlijke toetsing vereisen. In een gerechtelijke afscherming, dagvaardt de geldschieter de in gebreke gebleven lener in staatshof om het bezit te veilen om onbetaalde schulden terug te verdienen. In niet-juridische foreclosures, de geldschieter veilt het onroerend goed zonder naar de rechter te hoeven gaan. Zien Juridische versus niet-juridische foreclosures.

Werkwijze

Faillissementsproces

Het faillissementsproces kan verschillen afhankelijk van het type faillissementsaanvraag. Maar in het algemeen begint het proces wanneer de lener een verzoek indient bij een faillissementsrechtbank. Documentatie zoals een schema van activa en passiva, lopende inkomsten en uitgaven, kopie van recente belastingaangiften is vereist. Er zijn ook archiveringskosten van $ 250-350. Het indienen van een faillissementsaanvraag houdt automatisch (stop) de meeste incasso-acties tegen de schuldenaar of het eigendom van de schuldenaar in stand. Dit omvat executievorderingen, die worden stopgezet wanneer de schuldenaar faillissement aanvraagt. De rechtbank benoemt een gevolmachtigde die toezicht houdt op een faillissementsprocedure, een vergadering belegt met de schuldeisers en de faillissementsprocedure coördineert. Afhankelijk van het type faillissement worden schulden gelost of geherstructureerd. Schuldeisers moeten instemmen met het aflossingsplan of kwijtscheldingsplan en kunnen hun bezwaren of standpunt indienen bij de rechtbank.

Foreclosure Process

Wanneer de kredietnemer achterloopt op hypotheekbetalingen, stuurt de kredietverstrekker een "ingebrekestelling". In de meeste staten moet de schuldenaar enkele maanden in gebreke blijven voordat de kredietgever de executieprocedure kan starten.

Het marktafschermingsproces varieert per staat. In staten die gerechtelijke afscherming vereisen, moet de kredietgever in de rechtbank aantonen dat de schuldenaar zijn leningverplichtingen niet is nagekomen. De lessee neemt vervolgens het eigendom in bezit en verkoopt het ofwel op een veiling of via een makelaar.

Referenties

• Als je in leven blijft betekent het failliet gaan
• Manieren om een ​​afscherming te voorkomen
• Wat is faillissement?
• Wat gebeurt er als je wegloopt van je huis (oftewel strategische standaard) ?