APR versus rentetarief

Wanneer consumenten geld lenen van een financiële instelling, de interesseren betaald op de lening is de grootste - maar niet de enige - component van de kosten van het lenen van geld. Er zijn andere "verborgen" kosten en vergoedingen die de lener moet maken, zoals afsluitingskosten of "punten" die op een hypotheek worden betaald. Deze kosten variëren per geldschieter en zelfs onder verschillende uitleenmogelijkheden aangeboden door dezelfde geldschieter. Dit maakt het onmogelijk om de werkelijke kosten van verschillende aanbiedingen voor leningen te vergelijken.

Jaarlijks percentage, of april, verwijst naar de totale prijs van leningen, aangezien de berekening voor APR niet alleen de rentevoet omvat, maar ook vele andere kosten die de leningnemer in rekening kan worden gebracht. Dus APR wordt gezien als de "effectieve rentevoet", een manier voor leners om de ene lening met de andere te vergelijken (zelfs als er een aantal valkuilen zijn). Wanneer meer van de kosten van een lening in aanmerking worden genomen in april, kan een lening met een lagere rente zelfs duurder zijn dan eerder werd aangenomen..

Vergelijkingstabel

Vergelijkingsdiagram jaarlijkse rentepercentage en rentetarief

Jaarlijks percentage	Rente
Definitie	Jaarlijks percentage (JKP) is een uitdrukking van de effectieve rentevoet die de lener op een lening zal betalen, waarbij rekening wordt gehouden met eenmalige vergoedingen en de manier wordt gestandaardiseerd waarop het tarief wordt uitgedrukt.	Rente is een vergoeding op geleend kapitaal. Rentevoet is een "huur op geld" om de geldschieter te compenseren voor andere nuttige investeringen die met het geleende geld hadden kunnen worden gedaan.
Transactiekosten	Transactiekosten en kosten worden bij de berekening van APR in aanmerking genomen.	Doorgaans bevatten rentetarieven geen transactiekosten.

Inhoud: APR versus rentetarief

• 1 voorbeelden van verschillen
• 2 Waarom APR wordt gebruikt
• 3 valkuilen
• 4 APR op creditcards
  • 4.1 APR-bereik
  • 4.2 Inleidende, vaste en variabele APR
• 5 Referenties

Voorbeelden van verschillen

Een APR van 5,154% wordt berekend op basis van de betaalde rente ($ 10) en het geleende effectieve bedrag ($ 194)

Stel dat de hoofdsom van een lening $ 200 is, de rente 5% is en transactiekosten en -kosten $ 6 zijn. In dit scenario is het geleende bedrag feitelijk slechts $ 194 ($ 200 - $ 6 aan vergoedingen). Aan het einde van een jaar is de betaalde rente $ 10 (5% van $ 200). Deze rentebetaling van $ 10 is 5,154% van $ 194. Daarom is het effectieve tarief dat u betaalt (a.k.a., jaarlijkse percentage of APR) 5,154%, ook al is de nominale rentevoet 5%.

Dit is precies wat er gebeurt in een hypotheek. Bijvoorbeeld, als het hypotheekbedrag $ 400.000 is, maar de lener betaalt

• 0,5% in "punten" (wat neerkomt op $ 2000), en
• $ 1.500 aan andere sluitingskosten,

ze leent effectief slechts $ 396.500 ($ 400.000 - $ 2.000 - $ 1.500) maar betaalt rente over de volledige $ 400.000. Dat betekent dat de werkelijke kosten van lenen (APR) hoger zijn dan de rentevoet die op de hoofdsom van $ 400.000 wordt betaald.

Waarom APR wordt gebruikt

Vanwege transactiekosten en vergoedingen is de APR altijd hoger dan de nominale rentevoet (zoals in de bovenstaande voorbeelden). Daarom vertegenwoordigt APR de "echte kosten" voor de lener en meet het de kosten van het lenen beter.

Een ander voordeel van APR is dat het de lener in staat stelt om de kosten van lenen van verschillende geldschieters beter te vergelijken, omdat ze allemaal verschillende tariefstructuren kunnen hebben. Een kredietverstrekker mag een hogere rente vragen, maar lagere kosten. Dit kan een betere deal zijn dan een geldschieter die lagere rente maar hoge vooraf verschuldigde transactiekosten in rekening brengt. Sinds APR deze kosten meet, zijn de vergelijkingen tussen geldschieters eerlijk en accuraat.

valkuilen

Terwijl in theorie APR het voor leners gemakkelijk zou moeten maken om leningaanbiedingen van verschillende geldschieters te vergelijken, in de praktijk zijn de zaken een beetje gecompliceerder. De Truth in Lending Act vereist dat kredietverstrekkers bepaalde vergoedingen meenemen in hun APR-berekening, terwijl andere vergoedingen optioneel zijn. Verschillende kredietverstrekkers berekenen APR anders. Bovendien beïnvloedt de sluitingsdatum die ze veronderstellen ook de APR-berekening.

Kosten bijna altijd opgenomen in APR:

• Punten, inclusief kortingspunten (vooraf betaald geld om de nominale rentevoet te verlagen) en originatiekosten
• Verschillende administratieve kosten die een geldschieter aan een lener in rekening brengt om de kosten van zakendoen te recupereren (bijvoorbeeld acceptatievergoeding, verwerkingskosten voor lenen, kosten voor documentverwerking en bereidstellingskosten)
• Bepaalde titelkosten, zoals verzekerings- en sluitingskosten
• Advocaatkosten
• Hypotheekverzekeringspremies (hetzij privé of voor FHA-leningen) die de lener moet betalen om de kredietgever te verzekeren tegen het risico van wanbetaling
• Vooruitbetaalde rente, die wordt betaald vanaf het moment dat de lener sluit tot het einde van de maand. Verschillende kredietverstrekkers berekenen het aantal dagen anders, op basis van de sluitingsdatum of andere "vuistregelcriteria". Dus dit bedrag kan met honderden dollars variëren, zelfs met dezelfde rente.

Kosten soms opgenomen in APR:

• Aanvraagkosten
• Belastinggerelateerde servicekosten

Kosten meestal niet opgenomen in april:

• Beoordelingskosten
• Kredietrapportkosten
• Titel vergoeding
• Registratiekosten

Gezien de verschillen in wat vergoedingen kredietverstrekkers opnemen in hun geopenbaarde APR, leners moeten zorgvuldig evalueren lening aanbiedingen om een ​​lening die het beste is voor hen te kiezen.

APR op creditcards

Als het gaat om creditcards, worden "rentevoet" en "APR" door elkaar gebruikt, waarbij APR de meest voorkomende term is van de twee. In tegenstelling tot de APR op woningkredieten die rekening houdt met de rentetarieven en kosten, de APR van een creditcard verwijst eenvoudigweg naar het bedrag van de rente over onbetaalde saldi over een jaar.^[1] Er wordt geen rekening gehouden met andere kosten, zoals een eventuele jaarlijkse vergoeding voor het bezit van de kaart. Degenen met een lage credit score of weinig tot geen kredietgeschiedenis zullen alleen worden goedgekeurd voor creditcards met hoge APR's (16% en hoger), als ze al zijn goedgekeurd voor een creditcard.

APR-bereik

Er zijn meestal meerdere APR's op één creditcard. Veel creditcards bieden bijvoorbeeld een 0% of lage rente "inleidende APR" voor maximaal 12 tot 18 maanden. Ze hebben ook verschillende APR's voor normaal kaartgebruik (APR bij aankopen) versus voorschotten. (Kasvoorschotten hebben bijna altijd een zeer hoge APR.) Hoogbetaalde boetes - opnieuw weergegeven in de vorm van een JKP - kunnen van toepassing zijn op te late betalingen. Sommige kaartmaatschappijen bieden tegen een kleine vergoeding saldooverdracht aan (meestal 3% van het overdrachtsevenwicht) en bieden vervolgens het nieuw overgedragen saldo 12 tot 18 maanden van 0% of lage rente APR aan. Sommige kaartovereenkomsten drukken de talrijke APR's van een kaart uit in een reeks, zoals '12,99% - 22,99%'. De 13% APR zou waarschijnlijk op aankopen zijn, terwijl de APR van 23% op contante voorschotten zou kunnen zijn.

Inleidende, vaste en variabele APR

De meeste APR's voor creditcards zijn variabel, in plaats van niet-variabel of vast, wat betekent dat het uitgevende kaartbedrijf deze rentetarieven naar eigen inzicht kan wijzigen, met of zonder kaarthouders op de hoogte te stellen. Creditcards met een vaste APR kunnen nog steeds een APR-wijziging ondergaan, maar het verschil is dat de kaartmaatschappij moet Neem contact op met de kaarthouder voordat u de nieuwe APR instelt. Inleidende periodes op creditcards worden vaak gezegd om een ​​"vaste inleidende APR te hebben," betekenend het kaartbedrijf kon niet beslissen, zes maanden in de eigenaar van de kaarthouder van de kaart, dat het de openingsfrequentie wilde veranderen.

Elke maand een creditcard betalen, is de enige manier om te voorkomen dat er rente op kaartsaldi wordt betaald.

Referenties

• Wikipedia: jaarlijks percentage
• Wikipedia: rentevoet
• Basis feiten over APR's voor creditcards - bank van Amerika