Verschil tussen technische en fundamentele analyse

Zowel technische als fundamentele analyse zijn technieken die wereldwijd worden gebruikt door beleggers om beslissingen te nemen die betrekking hebben op aandelen. Ze verschillen echter op verschillende manieren; fundamentele analyse tracht de intrinsieke waarde van aandelen te bepalen met behulp van relevante gegevens, terwijl fundamentele analyse de historische marktactiviteiten en trends gebruikt om toekomstige prijsverwachtingen te voorspellen.

Wat is fundamentele analyse?

Deze techniek kan worden gebruikt om verschillende handelsinstrumenten te analyseren, waaronder aandelen, indices, wisselkoersen en grondstoffen. Het maakt gebruik van fundamentele gegevens zoals het BBP van het land, de arbeidsparticipatie, de winstgevendheid van het bedrijf en medisch gerelateerde factoren van het vakgebied.

Wanneer aandelen worden verhandeld, kan fundamentele analyse worden toegepast om bepaalde factoren te evalueren, zoals de prestaties van een bedrijf, nieuws en omgevingsomstandigheden. Een goed voorbeeld is een belegger die wil bepalen of hij of zij aandelen moet kopen van bedrijf XYZ in de luchtvaartindustrie. Factoren zoals de huidige en toekomstige verwachte olieprijs, politieke stabiliteit en toeristisch tarief vormen de fundamentele concepten die moeten worden geanalyseerd.

Wat is technische analyse?

Technische analisten zijn de personen die geloven dat de prijsgrafieken alle informatie bevatten die nodig is om een ​​investeringsbeslissing te nemen. Zij zijn van mening dat de volledige inhoud van een specifiek actief wordt weerspiegeld in de prijstrends. Ze gebruiken prijsgrafieken, trends, patronen en wiskundige grafiekindicatoren om hen door de investeringsbeslissingen te leiden. Het is vooral van toepassing op korte handelscycli. De reden hierachter is dat traders die op korte termijn resultaten zoeken op zoek zijn naar minimale bewegingen over korte perioden.

Verschillen tussen fundamentele analyse en technische analyse

1. Doel van de fundamentele en technische analyse

Het doel van fundamentele analyse is om aandelenprijzen te voorspellen op basis van economische, industriële en bedrijfsstatistieken en feiten. Desondanks zijn de belangrijkste variabelen die bij het nemen van deze aandelenbeslissingen worden gebruikt de winst- en dividendratio, de ingehouden winstratio speelt ook een belangrijke rol. Technische analyse richt zich voornamelijk op de statistieken en gegevens van de interne markt.

2. Prijsontwikkeling op lange en korte termijn in fundamentele en technische analyse

Voor beslissingen over investeringen op lange termijn is het veel zinvoller om een ​​fundamentele analyse te gebruiken. Een fundamentalist is die investeerder die investeert in langetermijnprojecten. Langetermijnbeleggers kopen aandelen met grote dividenduitbetalingen en houden de aandelen meerdere jaren aan door schommelingen en verschuivingen in de markt voordat ze deze uiteindelijk verkopen.

Technische analyse bepaalt alleen prijsveranderingen op korte termijn en trends. Een technicus is die belegger die alleen aandelen op korte termijn koopt. Ze volgen niet het proces van het kopen en houden van aandelen voor een paar jaar. Dit type belegger besteedt meer aandacht aan de kortetermijnwinst die wordt berekend door de gerealiseerde prijs minus de inkoopkosten plus het uitgekeerde dividend.

3. Waarde van delen in fundamentele en technische analyse

Een fundamentele analyse zoals eerder vermeld, maakt een schatting van de intrinsieke waarde van de aandelen en aankopen zodra de marktprijs lager is dan de intrinsieke waarde. Er worden verkopen gedaan wanneer de marktprijs de intrinsieke waarde overtreft die dit enkele jaren zou kunnen vergen.

Technische analyse volgt het concept dat er geen echte voorraadwaarde is, het is allemaal afhankelijk van de vraag- en aanbodmarktkrachten. Deze marktkrachten worden dan beheerst door zowel rationele als irrationele factoren.

4. De trend vinden in fundamentele en technische analyse

Fundamentele analyse houdt niet het proces in van het achterhalen van prijstrends in het verleden en de daarmee samenhangende fluctuaties. Technici zijn echter van mening dat trends in het verleden opnieuw zullen werken en waarschijnlijk opnieuw zullen optreden. In technische analyse worden grafieken en hulpmiddelen met trends gebruikt om conclusies te trekken over de prijsbewegingen. Prijzen en patronen worden onderzocht door middel van de verstrekte statistieken met behulp van indicatoren zoals voortschrijdende gemiddelden, oneven kavels, trek- of belverhoudingen en Fibonacci-niveaus.

5. Aannames

Er worden geen veronderstellingen gemaakt in fundamentele analyse, maar in technische technieken worden aannames zoals vergelijkbare prijstrends en zoveel meer gemaakt.

6. Besluitvorming bij fundamentele en technische analyse

De fundamentele techniek analyseert jaarrekeningen, prognoses, managementkwaliteit en de winst- en groeitrends. Ze beoordelen vervolgens de prijzen op basis van subjectieve meningen uit de beschikbare informatie en statistieken. Technische analisten letten op de markttendensen om erachter te komen wat het te zeggen heeft. De mening van de markt is cruciaal en belangrijk bij het voorspellen van aandelenkoersen en het nemen van investeringsbeslissingen.

7. Nut van fundamentele en technische analyse

Fundamentele analyse is nuttig bij het identificeren van ondergewaardeerde of overprijsde aandelen. Dit komt omdat het de intrinsieke waarde en de marktprijs vergelijkt. Een intrinsieke waarde is de reële waarde van een aandelenkoers die is getabelleerd na volledige inachtneming van alle zakelijke aspecten, inclusief zowel de materiële als de niet-tastbare kenmerken. Technische analyse is nuttig bij het verwerken van een inkoop- of verkooporder.

Fundamentele analyse versus technische analyse: vergelijkingstabel

Samenvatting van Fundamentele versus Technische Analyse

• Zowel fundamentele als technische analyse zijn nuttig bij het nemen van investeringsbeslissingen.
• Beleggers die fundamentele analysetechnieken gebruiken, staan ​​bekend als fundamentalisten, terwijl degenen die technische analyse gebruiken, technici of technische analisten worden genoemd.
• De twee strategieën kunnen in verschillende situaties worden toegepast en kunnen ook worden gebruikt, afhankelijk van de vraag of het investeringsplan een langetermijn- of een kortetermijnplan is.
• Fundamentele analyse bepaalt de intrinsieke waarde van een aandelenkoers en kan worden gebruikt om de ondergewaardeerde of te duur geprijsde aandelen in de markt te identificeren.